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来源:未知2019-01-24 20:25

  基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈述或重大遗漏,并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

  基金托管人中国银行股份有限公司根据本基金合同规定,于2019年1月21日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容,保证复核内容不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

  基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险,投资者在作出投资决策前应仔细阅读本基金的招募说明书。

  注:本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入(不含公允价值变动收益)扣除相关费用后的余额,本期利润为本期已实现收益加上本期公允价值变动收益。

  上述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用(例如,开放式基金的申购赎回费、红利再投资费、基金转换费等),计入费用后实际收益水平要低于所列数字。

  注:本基金建仓期自2012年2月1日至2012年7月31日,建仓期结束时资产配置比例符合本基金基金合同规定。

  本基金合同生效日为2012年2月1日, 图示时间段为2012年2月1日至2018年12月31日。

  在本报告期内,基金管理人不存在损害基金份额持有人利益的行为,勤勉尽责地为基金份额持有人谋求利益。基金管理人遵守了《证券投资基金法》及其他有关法律法规、《上投摩根健康品质混合型证券投资基金基金合同》的规定。基金经理对个股和投资组合的比例遵循了投资决策委员会的授权限制,基金投资比例符合基金合同和法律法规的要求。

  报告期内,本公司继续贯彻落实《证券投资基金管理公司公平交易制度指导意见》等相关法律法规和公司内部公平交易流程的各项要求,严格规范境内上市股票、债券的一级市场申购和二级市场交易等活动,通过系统和人工相结合的方式进行交易执行和监控分析,以确保本公司管理的不同投资组合在授权、研究分析、投资决策、交易执行、业绩评估等投资管理活动相关的环节均得到公平对待。

  对于交易所市场投资活动,本公司执行集中交易制度,确保不同投资组合在买卖同一证券时,按照时间优先、比例分配的原则在各投资组合间公平分配交易量;对于银行间市场投资活动,本公司通过对手库控制和交易室询价机制,严格防范对手风险并检查价格公允性;对于申购投资行为,本公司遵循价格优先、比例分配的原则,根据事前独立申报的价格和数量对交易结果进行公平分配。

  报告期内,通过对不同投资组合之间的收益率差异比较、对同向交易和反向交易的交易时机和交易价差监控分析,未发现整体公平交易执行出现异常的情况。

  报告期内,通过对交易价格、交易时间、交易方向等的分析,未发现有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易行为。

  所有投资组合参与的交易所公开竞价同日反向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的5%的情形:无。

  2018年四季度,国内宏观经济持续走弱,上市公司的盈利增速继续下降,再叠加中美贸易战持续蔓延和加剧的影响,A场保持疲弱态势,上证指数下跌11.6%,深证成指下跌13.8%,创业板指数下跌了11.4%,市场各板块表现都比较疲弱,特别是医药和电子板块出现了明显下跌。本基金严格按照契约要求,重点投资了与大健康相关的医药等消费行业。由于带量采购等黑天鹅因素的影响,医药上市公司股价普遍出现了大幅下跌,这直接导致本基金净值出现了明显回落。

  展望2019年一季度, 我们认为市场短期内仍具有一定的调整压力,主要因为宏观经济短期内仍有进一步下行的风险,中美贸易战仍存在不断反复的可能,上市公司的盈利压力在一季度可能会比较大,再加上市场情绪比较低迷,市场信心有待进一步恢复。但考虑到经过去年一整年的下跌后,A场整体的估值水平已经到了历史比较偏低的位置,从中长期的角度来看,部分公司已经开始进入了可投资的价值区间。2019年,预计外资配置A股比重仍将加大,而外资青睐的消费和科技领域优质龙头标的,未来仍将会继续持续提供增量资金。因此,当前市场情绪的低迷恰恰为长期投资者提供了以相对合理甚至低估的估值布局优质上市公司的绝佳机会。中国经济增长韧性仍在,在消费和科技领域增长空间巨大,优秀上市公司成长空间巨大。未来我们将继续严格按照基金契约的要求重点投资健康消费相关行业里面具有相对估值优势、增长前景确定的高成长龙头公司。我们将加强对上市公司基本面的研究力度,筛选出竞争力持续提升的优秀公司,力争为持有人创造较好回报。

  本报告期健康品质生活份额净值增长率为:-13.91%,同期业绩比较基准收益率为:-10.32%。

  5.11.1报告期内本基金投资的前十名证券的发行主体本期没有出现被监管部门立案调查,或在报告编制日前一年内受到公开谴责、处罚的情形。

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